INDICADORES CREDITICIOS USA

USA: Los indicadores revelan un deterioro en la calidad del crédito en el mercado intermedio

Los niveles no acumulativos y de morosidad alcanzan su nivel más elevado en cuatro años

La Asociación de Administración de Riesgos (RMA), en colaboración con Automated Financial Systems (AFS), ha dado a conocer sus datos de la evaluación comparativa de riesgo del crédito comercial para el primer trimestre de 2008. Los resultados del primer trimestre reflejan la información de la cartera para la exposición de los mercados intermedios provista por 17 instituciones participantes. Se estima que representan a más de la mitad de todos los préstamos comerciales del mercado intermedio en los Estados Unidos.

El porcentaje de préstamos no acumulativos en el mercado intermedio comenzó a incrementarse a comienzos de 2007, y en la actualidad representa un 0,83% del déficit total. Esta cifra representa un aumento del 26% sobre el trimestre anterior, y un aumento del 84% con respecto a los niveles de hace un año. Los niveles no acumulativos del mercado intermedio, así como los niveles de morosidad de 30 a 89 días, han alcanzado su punto más elevado desde marzo de 2004.

Desde una perspectiva industrial, los préstamos vinculados al sector de la construcción siguen liderando el deterioro con un 2,55% de dichos préstamos ahora considerados como no acumulativos; un aumento de un 36% desde el trimestre anterior, y casi cuadriplicando los niveles de hace un año de 0,65%. Otros sectores dominantes de la industria que presentaron niveles no acumulativos por encima del promedio general fueron: artes, entretenimiento y esparcimiento (1,99%); comercio minorista (1,10%) y fabricación (1,02%).






Desde una perspectiva de la morosidad, la industria de la construcción también fue el sector con el rendimiento más pobre, con otro 1,95% de estos compromisos declarados como vencidos, comparado con el promedio general del 0,76%. La morosidad en bienes inmuebles y en el sector de alquiler y alquiler con opción a compra también aumentó en un 37% desde el trimestre anterior, y en la actualidad representa el 0,96% del pago pendiente total en el sector.

“Los datos revelan que una vez más las instituciones financieras están experimentando un ciclo de créditos no muy boyantes, llevados a cabo en tiempos de bonanza económica, que vuelven a atormentar a las carteras. Las relajadas normas de suscripción que se aplicaron a los créditos ahora están siendo todo un desafío para la industria”, afirmó Kevin Blakely, presidente y director ejecutivo de RMA.

Estas conclusiones proceden del Servicio de Análisis de Riesgo de RMA/AFS, un servicio de recopilación de datos sobre el riesgo crediticio global que permite a los bancos participantes comparar sus perfiles de riesgo respectivos en segmentos de cartera definidos con los datos de instituciones paritarias de la industria y con la industria en su conjunto. El Servicio permite que los participantes obtengan una mejor percepción en tiempo real de la calidad cambiante del crédito, las concentraciones de cartera y las respuestas a la pregunta crítica de “¿Cómo nos comparamos?”.

Las instituciones participantes en el Servicio ahora tienen acceso a un conjunto ampliado de indicadores para valorar el riesgo. Además de la evaluación del riesgo prestatario, las instituciones ahora pueden segmentar sus carteras según valores de probabilidad determinados, pérdidas en caso de faltas de pago y pérdidas esperadas, parámetros de riesgo determinados por Basilea II.